Futures provizije Binance in 5 % referral popust

Osnovne stopnje

Na USDⓈ-M futures na ravni VIP 0 Binance zaračuna 0,02 % za maker naloge in 0,05 % za taker naloge.

Za razliko od spota se obe razlikujeta že od prve ravni, vrzel pa je v relativnem smislu velika: taker nalog stane dvainpolkrat toliko kot maker nalog. Pri futures je odločitev za ležeč limitni nalog namesto tržnega vredna več kot večina drugih optimizacij stroškov, ki so na voljo maloprodajnemu računu.

Nominal, ne kritje

To je del, ki ga je vredno ponotranjiti pred čemer koli drugim.

S 500 $ kritja pri vzvodu 10x obvladujete pozicijo za 5.000 $. Taker provizija za njeno odprtje je 0,05 % od 5.000 $ — 2,50 $ — ne 0,05 % od 500 $. Zaprtje stane enako znova, tako da je obojestranski posel 5,00 $ pri vložku 500 $.

To je 1 % vašega kritja, plačanega v provizijah, preden se je trg sploh premaknil. Pri vzvodu 50x isti obojestranski posel stane 5 % kritja.

Vzvod ne pomnoži le vaše izpostavljenosti ceni. Z natanko istim faktorjem pomnoži tudi vaše breme provizij.

Funding stopnje

Perpetual futures nimajo zapadlosti, zato borza potrebuje mehanizem, ki ceno pogodbe zadrži pri spot ceni. Ta mehanizem je funding: vsakih osem ur ena stran trga plača drugi.

Ko je funding stopnja pozitivna, longi plačujejo shortom. Ko je negativna, shorti plačujejo longom. Plačilo se spet izračuna od nominalne vrednosti — ne od kritja.

Na videz majhna funding stopnja 0,01 % stane 0,03 % dnevno od nominala. Držite vzvodni long skozi močno bikovsko obdobje, ko funding teče pri 0,05 % ali več, in strošek zgolj držanja pozicije lahko preseže vsako trgovalno provizijo, ki ste jo plačali za njeno odprtje.

• Funding se izmenjuje med trgovci, borza ga ne pobira.
• Zaračuna se le, če pozicijo držite ob funding oznaki, ne neprekinjeno.
• Stopnje so objavljene vnaprej za tekoči interval in vidne na strani pogodbe.
• Za funding ne velja noben referral popust — ni provizija, ki bi jo Binance zaračunala.
• Pri večdnevnem držanju je funding pogosto največji posamezen strošek.

Kje se referral popust uporabi

Popust povabljenca pri futures s kodo na tej strani je 5 %. Uporabi se na trgovalni proviziji — maker ali taker zaračunanju — in na ničemer drugem.

Pri taker nalogu z nominalom 5.000 $ je provizija pri osnovni stopnji 2,50 $ in s popustom 2,375 $. Pri obojestranskem poslu je to četrt dolarja.

To je manjša relativna korist kot na spotu in nepošteno bi bilo to predstaviti drugače. Razlog, da vseeno šteje, je obseg: futures trgovci nominalni promet ustvarjajo veliko hitreje od spot trgovcev, 5 % velike številke pa ni majhna številka.

Likvidacija je tudi strošek

Nobena razprava o provizijah pri futures ni popolna brez mehanizma, ki konča večino vzvodnih pozicij.

Če vaše razmerje kritja pade pod vzdrževalno zahtevo, se pozicija zapre samodejno. Cene ne izberete, ne dobite opozorila, na katerega bi lahko odreagirali, in k izgubi se prišteje še likvidacijska provizija.

Višji kot je vzvod, bližje vašemu vstopu sedi likvidacijska cena. Pri 50x zadostuje neugoden premik za 2 %. Ker breme provizij prav tako raste z vzvodom, visok vzvod stane več na obeh straneh knjige hkrati — kar je nasprotje tega, kako se običajno trži.

Zniževanje stroškov futures, po vrsti

Približno po vrstnem redu, kako zelo štejejo za tipičen maloprodajni račun.

1. Uporabljajte manj vzvoda. Hkrati zniža provizije, funding in tveganje likvidacije. Nič drugega na tem seznamu se temu ne približa.
2. Uporabljajte maker naloge. 0,02 % namesto 0,05 % je 60-odstotno znižanje trgovalne provizije, danes na voljo vsakemu računu.
3. Pred držanjem čez noč preverite funding stopnjo. Pozicija, ki ima prav glede smeri, lahko vseeno izgublja denar zaradi fundinga.
4. Trgujte redkeje. Vsak obojestranski posel sta dve proviziji; strategija, ki trguje pol manj, plača pol manj.
5. Uveljavite referral popust. 5 % od trgovalne provizije, trajno, brezplačno — a uveljavljiv le ob registraciji.

Seznam je namenoma v tem vrstnem redu. Referral kodo je od teh najlažje dobiti in ima najmanjši učinek; vzvodu se je najtežje upreti in ima največjega.

Preverjanje dejanskih stroškov futures

Binance vse to prikaže v računu in enkratno branje je vredno več kot katera koli ocena.

Zgodovina transakcij vaše futures denarnice loči provizijo od funding provizij in od realiziranega dobička in izgube. Filtrirajte po vrsti in videli boste natanko, kaj vas je mesec aktivnosti stal v vsaki kategoriji.

Večina ljudi, ki to stori prvič, je presenečena dvakrat: koliko njihove izgube je bil funding namesto smeri in koliko nominalnega obsega so ustvarili, ne da bi opazili. Obe številki sta pri odločanju, kaj spremeniti, uporabnejši od katerega koli odstotka v ceniku.