Kalkulačka veľkosti pozície a rizika

Ako to funguje

Výpočet beží naspäť od straty, nie dopredu od kapitálu.

Vaša maximálna strata je kapitál krát percento rizika. Vzdialenosť medzi vstupom a stopom je strata na jednotku. Vydeľte prvé druhým a máte počet jednotiek.

S kapitálom 5 000 $, rizikom 1 % a stopom 2 000 $ pod vstupom 60 000 $: môžete stratiť 50 $, každá jednotka stráca 2 000 $, takže pozícia je 0,025 jednotky — asi 1 500 $ nominálnej hodnoty.

Prečo je percento rizika malé

Jedno až dve percentá na obchod je obvyklé rozpätie a dôvod je v tom, ako sa straty kumulujú.

Pokles o 10 % potrebuje na zotavenie zisk 11 %. Pokles o 50 % potrebuje 100 %. Riskovať 10 % na obchod znamená, že päť strát po sebe — úplne obyčajná postupnosť — účet zníži na polovicu a zdvojnásobí prácu potrebnú na návrat.

Pri 1 % na obchod stojí tých istých päť strát pod 5 % a účet pokračuje normálne.

Kam stop naozaj patrí

Vzdialenosť stopu v tomto výpočte má pochádzať z trhu, nie z veľkosti pozície, ktorú by ste chceli.

Umiestnenie stopu tam, kde sa myšlienka obchodu obchádza — pod štrukturálnou úrovňou, mimo normálneho rozsahu pohybu aktíva — a až potom dimenzovanie podľa neho je správne poradie. Voľba veľkosti najskôr a umiestnenie stopu tam, kam aritmetika dovolí, vytvára stop, ktorý obyčajný šum zmetie.

• Nastavte stop z grafu, potom podľa neho dimenzujte pozíciu.
• Volatilné aktíva potrebujú širšie stopy, a teda menšie pozície pri rovnakom riziku.
• Poplatky a sklz sa pripočítavajú k skutočnej strate; nechajte si malú rezervu za vzdialenosťou stopu.
• Pri pákových pozíciách skontrolujte, že likvidačná cena sedí ďalej než váš stop.
• Riziko na obchod nie je celková expozícia; niekoľko korelovaných pozícií je jedna stávka.

Táto kalkulačka dimenzuje jednu pozíciu. Nevie o vašich ďalších otvorených pozíciách a korelované obchody násobia skutočné riziko nad rámec toho, čo ukáže akýkoľvek jednotlivý výpočet.