Kalkulator wielkości pozycji i ryzyka

Jak to działa

Obliczenie biegnie wstecz od straty, a nie w przód od kapitału.

Twoja maksymalna strata to kapitał razy procent ryzyka. Odległość między wejściem a stopem to strata na jednostkę. Podziel pierwsze przez drugie i masz liczbę jednostek.

Przy 5000 $ kapitału, 1 % ryzyka i stopie 2000 $ poniżej wejścia przy 60 000 $: możesz stracić 50 $, każda jednostka traci 2000 $, więc pozycja to 0,025 jednostki — około 1500 $ wartości nominalnej.

Dlaczego procent ryzyka jest mały

Jeden do dwóch procent na transakcję to zwykły przedział, a powód leży w tym, jak składają się straty.

Spadek o 10 % wymaga zysku 11 %, by go odrobić. Spadek o 50 % wymaga 100 %. Ryzykowanie 10 % na transakcję oznacza, że pięć strat z rzędu — zupełnie zwyczajna seria — zmniejsza konto o połowę i podwaja pracę potrzebną do powrotu.

Przy 1 % na transakcję te same pięć strat kosztuje poniżej 5 %, a konto działa dalej normalnie.

Gdzie naprawdę należy stop

Odległość stopa w tym obliczeniu powinna wynikać z rynku, a nie z wielkości pozycji, którą chciałbyś mieć.

Ustawienie stopa tam, gdzie pomysł transakcyjny zostaje unieważniony — poniżej poziomu strukturalnego, poza normalnym zakresem ruchu aktywa — i dopiero potem dobranie wielkości to właściwa kolejność. Wybranie najpierw wielkości i postawienie stopa tam, gdzie pozwala arytmetyka, daje stop, który zwykły szum zmiata.

• Ustaw stop z wykresu, a potem dobierz wielkość pozycji do niego.
• Zmienne aktywa wymagają szerszych stopów, a więc mniejszych pozycji przy tym samym ryzyku.
• Prowizje i poślizg dochodzą do realnej straty; zostaw trochę zapasu poza odległością stopa.
• Przy pozycjach lewarowanych sprawdź, czy cena likwidacji leży dalej niż twój stop.
• Ryzyko na transakcję to nie łączna ekspozycja; kilka skorelowanych pozycji to jeden zakład.

Ten kalkulator wymiaruje jedną pozycję. Nie wie nic o twoich innych otwartych pozycjach, a skorelowane transakcje mnożą realne ryzyko ponad to, co pokazuje pojedyncze obliczenie.